비자, 중국 위안화 카드 결제망 독자 운영 위한 예비 승인 획득

중국 내 결제 시장 진출의 길 열려…아직 영업 허가는 아냐

비자가 중국인민은행으로부터 자국 내 은행카드 결제망 운영 기관을 준비할 수 있는 승인을 받아, 자체 네트워크를 통해 위안화 거래를 처리할 길이 열렸다. 2026년 10월 13일 발표된 이번 결정에 따라 비자는 영업 개시 허가를 신청하기에 앞서 준비를 마칠 때까지 1년의 기간을 부여받았다.

비자가 제안한 기관은 중국 파트너와 합작법인을 세워 중국 내 결제 시장에 진출한 아메리칸 익스프레스와 마스터카드의 사업 방식과 다르다. 비자는 독자 운영을 계획하고 있다. 최종 승인을 받으면 중국 본토 최초의 완전 외국자본 소유 국제 카드 결제망 운영 기관이 될 수 있다.

당장 중요한 규제상 구분은 다음과 같다. 준비 승인은 국내 결제를 처리할 수 있는 허가가 아니다. 비자는 준비 절차를 마치고 영업 개시 신청서를 제출한 뒤 필요한 허가를 받아야 한다. 최종 승인에는 중앙은행과 국가금융감독관리총국이 관여한다.

이번 결정은 비자가 현지에 설립한 법인인 웨이시 정보기술(베이징) 유한공사를 기관 준비 허가를 받은 회사로 명시했다. 해당 법인은 외국인 투자 기업이다. 향후 영업 허가를 받으면 비자는 중국과 다른 국가 간 결제를 처리하는 기존 역할을 넘어 국내 위안화 카드 결제 업무에 나설 수 있다.

은행과 카드 이용자에게 달라지는 점은?

카드 결제망의 결제 처리는 결제 네트워크가 거래 정보를 주고받고 참여 은행 간에 주고받을 금액을 산정하는 과정이다. 고객의 카드를 발급한 은행과 가맹점 결제를 처리하는 기관을 연결한다. 이후 정산 단계에서 지급해야 할 금액이 실제로 이체된다.

비자가 국내 영업 허가를 받으면 기존 결제 방식에서 국내 거래 부분을 차이나 유니온페이에 의존하지 않고 자체 시스템으로 적격 위안화 카드 거래를 처리할 수 있게 된다. 또한 새로운 국내 제도 아래 중국 은행들이 비자 브랜드 위안화 은행카드를 발급할 길도 열린다.

그렇다고 비자가 직접 해당 카드를 발급하는 은행이 되는 것은 아니다. 비자는 발급사와 가맹점, 가맹점을 지원하는 기관을 연결하는 결제 네트워크 역할을 계속 맡게 된다. 따라서 규제 승인을 실제 사업으로 전환하려면 중국 은행과의 계약이 핵심이 될 것이다.

국내 결제망 영업 허가가 나오기 전까지 이번 승인은 비자의 현지 위안화 카드 결제 처리 권한을 바꾸지 않는다. 소비자들이 새 카드를 언제 받게 될지, 어느 은행이 발급할지, 어디서 사용할 수 있을지도 아직 정해지지 않았다.

비자의 소유 구조가 중요한 이유

비자는 아메리칸 익스프레스와 마스터카드에 이어 중국 국내 결제 시장 진출을 추진할 수 있도록 승인을 받은 세 번째 주요 국제 카드 네트워크다. 다만 중국에서 영업 허가를 받은 세 번째 국제 네트워크는 아직 아니다. 경쟁사들은 이미 그 단계를 통과했다.

아메리칸 익스프레스는 2020년 6월 중국 합작법인의 결제 처리 허가를 받았다. 마스터카드의 합작법인은 2023년 11월 결제망 허가를 받았고 2024년 결제 처리를 시작했다. 두 회사 모두 중국 파트너와 공동으로 운영하는 사업체를 통해 진출했다.

비자가 제안한 완전 자회사 구조는 같은 규제 시장에 진입하는 다른 기업 경로가 될 수 있다. 그러나 소유권과 영업 허가는 별개의 사안이다. 독자 소유 기관이라도 국내 결제망 운영을 시작하기 전에 중국의 규제 요건을 충족해야 한다.

보도에서 기존 허가 기관으로 언급된 곳은 차이나 유니온페이, 아메리칸 익스프레스의 합작법인 리엔퉁, 그리고 흔히 완스왕롄으로 불리는 마스터카드의 합작법인이다. 비자의 준비 단계 기관은 초기 설립 절차를 마쳤다는 이유만으로 이들 허가 기관에 포함되지 않는다.

수년에 걸쳐 열린 시장

차이나 유니온페이는 2002년 설립돼 2015년 해당 부문이 개방되기 전까지 국내 은행카드 결제망을 독점했다. 그해 국무원이 결제망 운영 기관의 진입 제도를 도입하기로 하면서 추가 사업자가 시장에 진출할 길이 마련됐다.

그보다 앞선 2012년 세계무역기구(WTO)는 중국의 외국 전자결제 서비스 사업자 제한 조치에 대한 이의 제기에서 미국 측 손을 들어줬다. 이후 아메리칸 익스프레스와 마스터카드가 진출한 과정을 보면, 국제 네트워크 모두가 즉시 운영할 수 있도록 한 번에 시장을 개방한 것이 아니라 별도의 규제 절차를 거쳐 접근이 확대됐음을 알 수 있다.

비자의 신청 이력은 보도마다 일치하지 않는다. 한 보도는 비자가 2017년 7월 처음 신청한 뒤 2018년 1월 자발적으로 신청 자료를 철회하고 석 달 후 수정 신청서를 제출했다고 전했다. 다른 여러 보도는 국내 결제망 운영 기관 신청 시점을 2020년 5월로 제시한다.

두 날짜는 서로 다른 신청이나 절차 단계를 가리킬 수 있지만, 그 차이는 확인되지 않았다. 따라서 논란의 여지가 없는 하나의 출발점으로 간주해서는 안 된다. 분명한 점은 비자가 이번 준비 승인에 앞서 수년간 국내 시장 진출을 추진했다는 것이다.

준비부터 영업 개시까지의 절차

경쟁사들의 사례를 보면 10월 승인은 중간 단계로 이해해야 한다. 아메리칸 익스프레스와 마스터카드는 모두 준비 승인을 먼저 받은 뒤 허가를 획득하고 국내 결제 처리를 시작했다.

주요 일정은 다음과 같다.

• 2002년: 차이나 유니온페이 설립.
• 2015년: 중국, 공식 진입 제도를 통해 은행카드 결제 시장 개방 시작.
• 2018년: 아메리칸 익스프레스, 중국 결제망 사업 준비 승인 획득.
• 2020년 2월: 마스터카드 합작법인, 준비 승인 획득.
• 2020년 6월: 아메리칸 익스프레스 합작법인, 결제 처리 허가 획득.
• 2023년 11월: 마스터카드 합작법인, 결제망 허가 획득.
• 2024년: 마스터카드 합작법인, 결제 처리 시작.
• 2026년 10월 13일: 비자, 국내 결제망 운영 기관 준비 승인 발표.

마스터카드의 절차는 준비 승인과 허가, 실제 결제 처리 개시가 각각 별도 단계임을 보여준다. 그러나 이를 통해 비자가 남은 절차를 마치는 데 얼마나 걸릴지는 알 수 없다. 비자는 영업 개시일을 발표하지 않았으며, 1년의 준비 기간은 1년 안에 영업을 시작한다는 약속이 아니다.

맥이너니, 중국에서의 40여 년 역사와 이번 결정 연결

라이언 맥이너니 비자 최고경영자(CEO)는 이번 승인이 40여 년간 이어진 중국 결제 산업과의 관계에서 진전이라고 평가했다. 그는 중국인민은행 규정에 따른 추가 절차가 남아 있다는 점도 분명히 했다.

비자는 40여 년 동안 중국의 역동적인 결제 시장에 적극적으로 기여해 왔습니다. 중국인민은행 규정에 따라 중국 내 영업을 시작하는 데 필요한 절차를 밟아 나가기를 기대합니다.

중국에서 오랫동안 사업을 해왔다는 사실이 국내 시장에 제한 없이 접근할 수 있었다는 뜻은 아니다. 비자는 비자와 유니온페이 브랜드를 함께 단 카드를 두고 중국 은행들과 협력해 왔으며, 중국 내 거래는 유니온페이가, 해외 결제는 비자가 처리했다.

비자는 또 1월에 중국 본토에서 발급된 적격 카드들을 해외 사용을 위해 애플페이에 연결할 수 있다고 밝혔다. 이는 중국 밖에서의 결제에 관한 것으로 국내 위안화 거래를 처리할 권한과는 관계가 없다. 이번 준비 승인은 사업의 다른 영역을 다룬다.

비자 웹사이트를 인용한 자료에 따르면 비자의 글로벌 네트워크는 40억 명이 넘는 계정 보유자, 200여 개 국가와 지역에 걸친 1억3천만 곳 이상의 가맹점, 약 1만4천500개 금융기관 및 정부기관을 연결한다. 이 수치는 비자의 국제적 규모를 보여줄 뿐, 향후 중국 내 사업의 규모를 나타내는 것은 아니다.

배경이 된 외교 행보

이번 승인은 비자 경영진과 미국 및 중국 정부가 여러 차례 접촉한 뒤 나왔다. 맥이너니는 5월 도널드 트럼프 대통령의 베이징 경제사절단에 참여했고, 6월 미국·중국 비즈니스 협의회 회장에 취임했으며, 9월 초 협의회 대표단을 이끌고 베이징을 방문했다.

트럼프 대통령은 5월 방문 후 비자의 중국 시장 접근 요청을 제기했다고 밝혔다. 9월 정상회담 이후 중국은 자국 내 영업을 원하는 외국 금융기관의 신청을 처리하겠다는 뜻을 밝혔다. 상무부도 무역 협상에서 금융 서비스와 관련해 양측이 원칙적 합의에 이르렀다고 발표했다.

맥이너니와 마스터카드 최고경영자 마이클 미에바흐는 시진핑 중국 국가주석의 9월 워싱턴 방문 기간에 열린 백악관 만찬에 참석했다. 비자의 성명에서 맥이너니는 양국 관계를 위해 노력한 두 나라 지도자들에게 공을 돌렸다.

아시아그룹의 디지털 부문 파트너 겸 대표인 조지 첸은 이번 승인 시점이 아시아태평양경제협력체(APEC) 정상회의 기간 중 11월 선전에서 열릴 것으로 예상되는 시진핑 주석과 트럼프 대통령의 회동을 앞둔 신호일 수 있다고 해석했다.

이번 조치는 트럼프 대통령의 다음 방중에 앞서 미국 기업을 위한 가시적인 진전을 보여주려는 베이징의 의지를 시사합니다.

첸의 평가는 승인 시점에 대한 해석이지, 규제 당국이 밝힌 승인 사유는 아니다. 외교적 배경이 있다고 해서 비자에 남은 인허가 요건이 사라지는 것도 아니다.

디지털 지갑과 경쟁해야 하는 국내 카드 시장

법적 진출이 허용되면 비자에도 경쟁할 기회가 생기지만, 비자가 기다리는 동안 진입하려는 시장은 달라졌다. 중국의 일상적인 소비자 결제는 모바일 결제 서비스가 주도하며, 특히 텐센트의 위챗페이와 앤트그룹의 알리페이가 널리 사용된다.

모바일 결제는 소액·빈번한 구매에서 전통적인 카드 사용을 대체해 왔다. 따라서 비자는 기존 결제망뿐 아니라 소비자들이 매일 사용하는 결제 인터페이스와도 경쟁해야 하는 시장에 진입하게 된다.

결제망과 디지털 지갑은 같은 사업이 아니다. 지갑은 고객이 결제를 시작하는 애플리케이션이고, 카드 네트워크는 자사 카드로 이뤄지는 거래를 위한 인프라를 제공한다. 결제망 허가를 받으면 비자의 영업상 법적 요건은 해결되지만, 그것만으로 비자 카드가 매장이나 온라인 결제에서 선호되는 수단이 되는 것은 아니다.

따라서 두 가지 별도 과제가 있다. 비자가 규제 요건을 충족하는 국내 기관을 세울 수 있는지, 그리고 은행과 가맹점, 고객이 비자 네트워크를 충분히 이용해 의미 있는 사업 규모를 만들 수 있는지가 관건이다. 비자의 글로벌 규모만으로는 두 번째 질문에 답할 수 없다.

아직 결정되지 않은 사안은?

다음 공식 절차는 정해진 1년 안에 준비 작업을 마친 뒤 영업 개시 신청서를 제출하는 것이다. 국내 결제 처리를 시작하려면 비자는 최종 승인을 받고 은행카드 결제망 사업 허가를 취득해야 한다.

영업 개시일은 발표되지 않았다. 중국 내 어떤 은행이 첫 비자 국내 카드를 발급할지, 어떤 기관이 가맹점 결제를 처리할지, 상업 조건은 어떻게 정해질지, 비자가 예상하는 거래 규모가 어느 정도인지도 보도에 제시되지 않았다.

투자자에게는 시장 진출과 수익 창출을 구분하는 것이 중요하다. 발표 후 야간 거래에서 비자 주가가 1% 넘게 올랐다는 보도가 있었고, 한 시장 보고서는 연초 이후 주가 상승률을 9.5%로 제시했다. 이 수치는 당시 시장 반응을 나타낼 뿐, 제안된 중국 사업에서 발생한 매출을 뜻하지 않는다.

은행과의 제휴, 최종 허가, 실제 결제 처리 개시가 진전 여부를 더 확실히 보여줄 것이다. 이후 공개될 국내 거래 건수나 현지 카드 거래액에서 비자가 차지하는 비중은 규제상 시장 접근이 실제 이용으로 이어졌는지 판단하는 데 도움이 된다. 제안된 사업과 관련해 아직 이런 실적은 발표되지 않았다.

핵심 내용

• 비자는 2026년 10월 13일 중국 중앙은행으로부터 국내 결제망 운영 기관 준비 승인을 받았다고 발표했다.
• 이번 승인은 아직 국내 위안화 카드 결제를 처리할 권한을 부여하지 않는다.
• 비자는 영업 허가를 신청하기에 앞서 1년 안에 준비 작업을 마쳐야 한다.
• 비자는 아메리칸 익스프레스와 마스터카드의 합작법인 방식과 달리 완전 자회사 형태의 기관을 계획하고 있다.
• 비자의 최초 신청 시점이 2017년인지 2020년 5월인지를 두고 보도가 엇갈린다.
• 최종 허가와 은행 제휴, 영업 개시일은 아직 정해지지 않았다.
• 비자가 최종 승인을 받더라도 디지털 지갑은 주요 경쟁 요인이 될 것이다.