투자 흐름이 교역을 재편하며 브라질·중국, 대두 넘어 협력 확대

농업을 넘어 교역 확대에 새로운 동력

브라질과 중국의 경제 관계가 새로운 국면에 접어들고 있다. 브라질중국기업위원회가 집계한 자료에 따르면 2024년 중국의 브라질 투자는 전년보다 두 배 이상 늘어난 약 41억 8,000만 달러를 기록했다. 양국 간 상품 교역도 대두와 철광석 등 대량 원자재를 넘어 확대되고 있다. 전력망, 석유, 전기차, 태양광 패널, 배터리, 디지털 서비스 분야로 자본이 유입되고 있다. 브라질 기업들은 중국 시장에서 부가가치가 높은 제품을 더 많이 판매하고 납품 지연을 초래하는 병목을 해소하기 위해 노력하고 있다.

이러한 포부는 상하이에서 열린 중국국제수입박람회에서 확인됐다. 브라질 경영진은 물류와 시장 접근성이 계속 개선된다면 중국이 다음 성장의 개척지가 될 수 있다고 강조했다. 브라질 음료업체 레젠다리아의 크리스티안 고골라 이사는 브라질 브랜드가 중국 소비자 시장에 직접 진출하면 더 빠르게 규모를 키울 수 있다고 주장했다.

수출 우선순위와 시장 전략에 관한 견해를 밝히며 고골라는 다양한 품목군에 걸쳐 폭넓은 기회가 있다고 말했다.

중국은 모든 품목군에서 브라질의 최대 수출 시장이 될 수 있고, 또 그래야 합니다. ‘중국으로 가자’는 많은 브라질 기업에 자연스러운 전략이 될 것입니다.

지금 양국 관계가 깊어지는 이유

양국 교역은 꾸준히 성장하며 한층 복잡해졌다. 중국은 브라질의 최대 교역 상대국이며, 브라질은 중국의 10대 교역 상대국에 속한다. 중국 해관총서 자료를 인용한 수치에 따르면 2023년 양국 간 총교역액은 전년보다 6.1% 증가한 1,815억 3,000만 달러를 기록했고, 2024년에는 약 1,881억 7,000만 달러로 다시 늘었다. 양국은 2023년 자국 통화로 교역 대금을 결제하기로 합의했다. 이는 양국 기업의 거래 비용과 환율 위험을 줄이는 데 도움이 될 수 있다.

외교적 동력도 이러한 변화에 힘을 보탰다. 루이스 이나시우 룰라 다시우바 대통령이 2023년 집권한 뒤 양국 관계가 개선됐으며, 이후 수십 건의 분야별 협정이 체결됐다. 2023년 4월 체결된 협력 패키지는 무역, 물류, 서비스, 전자상거래와 에너지·농업 분야 협력을 아우른다. 양국은 브릭스 회원국으로서 더 폭넓은 정치적 소통 채널과 정례적인 고위급 대화도 이어가고 있다.

룰라 대통령은 양국 관계가 지속적이며 브라질의 성장 목표에 핵심적이라고 강조해 왔다. 그는 5월 베이징에서 시진핑 중국 국가주석과 회담하면서 정치적 충격에도 흔들리지 않는 파트너십을 만들겠다는 뜻을 밝혔다.

우리는 중국과의 관계가 흔들림 없이 굳건하기를 바랍니다.

대두에서 더 다양한 상품으로

농업은 여전히 브라질의 대중 수출을 뒷받침하지만, 수출 품목은 다양해지고 있다. 2023년 브라질은 대두, 옥수수, 소고기, 설탕, 커피를 포함해 586억 달러 규모의 농산물을 중국에 수출했다. 브라질은 중국의 최대 대두·닭고기·설탕 공급국이며, 새로운 유통 체인과 전자상거래 플랫폼이 수요를 키우면서 중국 시장에서 브라질 커피도 빠르게 성장하고 있다.

브라질은 중국에서 기계류, 전자제품, 자동차, 화학제품, 플라스틱, 철강, 비료를 수입한다. 2024년 초 중국 브랜드들이 소비자들의 호응을 얻으며 브라질로 수출되는 중국산 전기차가 급증했다. 이후 수입 전기차에 18% 관세가 새로 부과되면서 수입 증가세가 둔화됐고, 이에 생산업체들은 현지 조립과 제조 기반 확대를 검토하게 됐다. 브라질 시장에서 활동하는 브랜드로는 BYD, 체리, 그레이트월이 있다.

서비스와 소비재 브랜드도 이러한 변화의 일부다. 중국의 배달 대기업 메이퇀은 키타 브랜드로 사업을 확대하기 위해 다년간 투자할 계획이며, 미쉐와 같은 식음료 체인들은 아이스크림과 차 음료에 쓸 브라질산 과일을 조달하고 있다. 청정에너지 장비도 양국의 관계를 한층 긴밀하게 만들고 있다. 중남미 국가들은 중국산 태양광 패널과 리튬이온 배터리 도입을 늘려 왔으며, 수입액 기준으로 브라질이 가장 큰 비중을 차지한다.

투자 자금이 향하는 곳

2024년 중국 자본의 급증은 범위가 넓었고 과거 투자 사이클보다 다변화됐다. 브라질은 확정된 39개 프로젝트를 통해 41억 8,000만 달러를 유치했다. 2023년보다 113% 증가한 규모다. 한 지표에 따르면 브라질은 지난해 중국의 생산적 투자를 세 번째로 많이 유치한 국가로, 영국과 헝가리 다음이었다. 프로젝트당 평균 규모는 10년 전보다 작아졌다. 재생에너지, 제조업, 핵심 광물 분야에서 더 많은 프로젝트가 추진되는 방향으로 투자 흐름이 바뀌고 있음을 보여준다.

전력과 석유가 에너지 연계를 재편하다

에너지 분야는 발표·실행된 프로젝트에서 가장 큰 비중을 차지했다. 약 34%는 전력 자산과 전력망에, 약 25%는 석유 분야에 투자됐다. 스테이트그리드 브라질 홀딩은 핵심 운영사로 자리 잡았으며, 고용량 송전선을 통해 현재 브라질 전력의 약 10%를 공급하고 있다. 회사는 향후 4년간 35억 달러를 추가 투자할 계획이라고 밝혔다. 이 프로젝트 중 상당수는 초고압 송전과 관련돼 있다. 초고압 송전은 장거리로 전력을 보낼 때 손실을 줄여 주며, 멀리 떨어진 수력·풍력·태양광 발전원과 수요 중심지를 연결하는 데 중요한 역할을 한다.

스테이트그리드 브라질 홀딩의 라몬 아다드 부사장은 브라질이 회사의 장기 계획에 필수적이라고 말했다.

브라질은 우리의 장기 전략에서 중요한 위치를 차지합니다. 안정적인 전력 공급을 뒷받침하기 위해 송전 분야 투자를 계속할 것입니다.

다른 에너지 투자자들도 활발히 움직이고 있다. 중국광핵그룹(CGN)은 브라질 북동부의 풍력·태양광 프로젝트에 자금을 투입하기로 했으며, 중국 해양 석유업체들은 브라질 프리솔트 유전에 참여하고 있다. 한 대형 석유기업은 2024년 거의 10억 달러를 투자해 해당 유전에 대한 지속적인 관심을 보여줬다. 전력망 개선, 재생에너지, 석유 개발이 결합하면서 양국의 에너지 시스템은 긴밀히 연결되고 있다. 이는 브라질의 가격 변동성을 낮추고 공급 안정성을 높이는 데 도움이 된다.

전기차·배터리·태양광이 새로운 공급망을 구축하다

에너지 전환과 연계된 제조업이 탄력을 얻고 있다. 2024년 중국의 브라질 공장 투자는 역대 가장 많은 프로젝트를 통해 수억 달러에 이르렀으며, 전동화 차량, 자동차 부품, 가전제품, 발전·송전 장비에 집중됐다. 그레이트월 모터스는 약 60억 헤알을 투자하기로 했고, 다른 자동차 업체들도 브라질과 역내 시장 수요에 대응하기 위해 현지 조립을 검토하고 있다. 이러한 움직임을 중심으로 배터리 공급망이 형성되기 시작했으며, 태양광 발전 설비 생산업체들도 유통·서비스망을 확장하고 있다.

브라질은 중국산 청정기술 수출의 역내 주요 목적지로 부상했다. 2019년부터 2023년까지 중남미의 중국산 태양광 패널과 리튬이온 배터리 수입이 크게 늘었으며, 수입액 기준으로 브라질이 대부분을 차지했다. 2024년 8월까지 12개월 동안 중국에서 대륙 중남미로 수출된 배터리 전기차와 플러그인 하이브리드차 중 약 73%가 브라질로 향했다. 연중 새로 도입된 관세로 수입이 둔화됐고, 이에 현지 생산의 필요성이 더욱 커졌다. 엔비전그룹은 지속가능 항공유와 그린수소를 생산할 복합단지에 최대 50억 헤알을 투자한다고 발표했다. 두 분야는 새로운 산업 클러스터의 기반이 될 수 있다.

물류가 성패를 가르는 변수

교역 성장은 상품이 항구와 소비자에게 얼마나 효율적으로 도달하느냐에 달려 있다. 브라질의 농업·광업 지역에서 해안까지는 거리가 멀고, 수출업체들은 여전히 고속도로 정체, 부족한 철도망, 들쭉날쭉한 항만 운영 문제에 직면해 있다. 육류와 과일을 위한 콜드체인 인프라, 컨테이너의 복귀 운송, 현대적인 통관 절차는 브라질 생산업체들이 중국 바이어에게 더 빠르고 저렴하게 상품을 공급할 수 있을지를 좌우할 것이다.

정부 관계자와 투자자들은 농업·광업 지역을 수출 터미널과 연결하는 철도 노선을 재검토하고 있다. 브라질 교통부는 양국 정부가 개발 계획을 조율하면서 중국 파트너들의 철도 프로젝트 관심이 커졌다고 밝혔다. 사업의 진전은 프로젝트 금융, 환경 인허가, 연방·주 정부 기관 간 협력에 달려 있다. 환율 변동성도 거래 시점에 영향을 미쳤다. 헤알화 약세는 달러 기준 자산 가격을 낮출 수 있지만 수입 장비 비용은 높일 수 있다.

중국 시장을 바라보는 브라질 기업들

중국 다국적 기업들이 브라질 전역에서 사업을 키우는 가운데, 더 많은 브라질 브랜드가 중국 시장 진출을 노리고 있다. 중국국제수입박람회는 제품을 시험하고 유통망을 구축하며 소비자 선호를 파악하는 핵심 플랫폼으로 자리 잡았다. 2023년 자국 통화로 교역 대금을 결제하기로 한 합의는 비용 관리와 결제 속도를 높이는 또 하나의 수단이다. 중소 수출업체에 특히 유용할 수 있다.

브라질 수출업체들은 중국에 더 다양한 제품을 보내고 있다. 최근 집계에 따르면 브라질 기업 183곳이 중국 시장에 제품을 판매하고 있으며, 주요 품목으로 대두, 철광석, 육류, 자동차, 커피가 꼽힌다. 특히 커피 생산업체들은 미국에서 50% 관세에 직면한 뒤 중국의 새로운 수요를 모색하고 있다. 전기 장비업체 WEG와 같은 산업 기업은 브라질 기술 기업들이 틈새 시장에서 경쟁할 수 있음을 보여준다.

브라질 개발·산업·대외무역부 산업개발 담당 차관인 우알라시 모레이라는 새로운 자본을 활용해 국내 산업을 고도화하고 부가가치가 더 높은 활동으로 나아가는 것이 목표라고 말했다.

브라질이 기술 생산국이자 파트너 국가에 투자하는 나라가 되도록 자본의 흐름을 유도하고자 합니다. 양국 기업은 생산망의 더 많은 분야로 진출해야 합니다.

민간 부문 경제학자들도 같은 기회를 보고 있다. 플래너 인베스치멘투스의 수석 이코노미스트 히카르두 마르칭스는 양국이 각자의 강점을 살릴 때 투자 확대가 여러 분야의 교역 성장을 이끌 수 있다고 말했다.

중국은 브라질의 최대 교역 상대국입니다. 양방향 투자는 더 큰 교역 흐름의 문을 열어 줍니다. 농업, 재생에너지, 인프라, 항공우주 분야 모두 혜택을 얻을 수 있습니다.

정책 선택과 균형 모색

브라질은 섬세한 균형을 맞추고 있다. 정부는 외국 자본을 유치하려는 동시에 일자리를 보호하고 국내 산업이 가치사슬을 고도화하도록 돕고자 한다. 전기차 관세, 철강 등 분야의 무역구제 조치, 에너지 프로젝트의 현지 조달 규정이 이러한 기조를 반영한다. 평균 거래 규모가 줄었는데도 2024년 중국 제조업 프로젝트 수는 증가했다. 이는 투자자들이 더 많고 규모가 작은 투자로 정책 환경에 적응하고 있음을 시사한다.

제도적 틀도 변화하고 있다. 1991년 처음 체결되고 2022년 개정된 이중과세방지협정은 국경 간 거래를 뒷받침하는 세제 예측 가능성을 제공한다. 1994년 체결된 투자보호협정은 브라질에서 비준되지 않았지만, 양국 정부는 서비스와 무역 원활화 분야의 장벽을 줄이기 위해 다양한 분야별 협정을 체결했다. 2023년 도입된 자국 통화 결제는 중소기업의 비용과 달러 변동 위험을 낮추고 계약 가격 책정을 수월하게 할 수 있다.

지정학과 위험 요인

역외 무역정책의 변화로 브라질이 중국과의 관계 강화에 나설 필요성이 커졌다. 2025년 미국의 관세 정책 변화는 수출업체와 투자자에게 불확실성을 안겼다. 분석가들은 이러한 변동성이 일부 기업의 시장·조달처 다변화를 촉진하고 중국의 안정적 수요를 찾을 필요성을 키웠다고 말한다. 관세 갈등이 이어지는 동안 일부 소고기와 대두 주문이 미국에서 브라질로 전환됐으며, 중국 기업들은 중남미 투자 포트폴리오를 조정한 것으로 전해졌다.

브라질 내에서는 중국 자본의 혜택을 얻으면서 과도한 의존은 피하는 방안에 대한 논의가 계속되고 있다. 철강·자동차 제조업체를 비롯한 일부 기업들은 수입품으로 압박을 받고 있다. 규제 당국은 인터넷에 연결되는 차량과 핵심 인프라에 관한 디지털 보안 문제도 검토하고 있다. 특히 민감한 생물군계와 원주민 거주 지역에서는 환경·사회적 보호 조치가 신규 사업의 속도에 영향을 미친다. 이런 문제들이 협력에서 물러나야 할 이유는 아니지만, 신중한 감독과 일관된 법 집행이 필요하다.

앞으로 주목할 점

지난 2년간의 동력이 지속될지 보여줄 몇 가지 신호가 있다. 농업·광업 지역과 항구를 연결할 철도 사업권 결정, 새로운 재생에너지 발전량을 확보할 대형 송전 프로젝트의 진전에 주목해야 한다. 석유 분야에서는 프리솔트 유전 입찰과 중국 기업의 투자 계획이 생산량과 수출 흐름을 좌우할 것이다. 제조업에서는 전기차 조립, 배터리 공장, 태양광 장비 공장에 관한 발표를 통해 현지화가 어느 수준까지 진행될지 가늠할 수 있다.

기업에는 물류 계획의 효율성, 세금과 현지 조달 요건에 대한 면밀한 대응, 환경 인허가의 조기 추진이 중요하다. 은행과 결제 플랫폼이 자국 통화 결제를 확대하면 중소 수출업체가 중국 시장에 진출하기 쉬워질 수 있다. 인프라와 정책이 조화를 이룬다면 브라질과 중국 간 다음 교역 확대는 완제품, 청정에너지, 더욱 촘촘한 산업 협력망을 중심으로 펼쳐질 수 있다.

핵심 내용

• 2024년 중국의 브라질 투자는 39개 프로젝트에서 약 41억 8,000만 달러로 늘어 113% 증가했다.
• 2024년 브라질과 중국의 교역액은 약 1,881억 7,000만 달러에 달했으며, 중국은 브라질의 최대 교역 상대국 자리를 유지했다.
• 신규 자본은 에너지 분야에 가장 많이 유입됐고, 석유, 제조업, 광업이 뒤를 이었다.
• 브라질은 수입 전기차에 18% 관세를 도입해 현지 생산에 대한 관심을 키웠다.
• 주요 투자 기업으로는 스테이트그리드, CGN, 그레이트월, 메이퇀, 미쉐, 엔비전 등이 있다.
• 최소 183개 브라질 기업이 중국에 수출하고 있으며, 대두·육류·철광석과 함께 커피가 입지를 넓히고 있다.
• 물류 병목은 여전히 남아 있어 철도 연결과 항만 개선이 수출업체의 우선 과제로 꼽힌다.
• 자국 통화 결제와 최근의 양자 협정은 더 빠르고 저렴한 거래를 뒷받침한다.
• 양국 관계가 깊어지면서 국내에서는 산업정책, 디지털 보안, 환경 보호를 둘러싼 논의가 이어지고 있다.